Разница между инфляцией и дефляцией

Плюсы и минусы инфляции и дефляции

Далее мы рассмотрим влияние инфляции на экономику страны. Почему правительство не добивается стабильности цены, ведь, по идеи, это обеспечило бы стабильность? Каждый гражданин, независимо от национальной принадлежности и дохода пытается откладывать денежные средства. Некоторые могут поспорить с этим, но мы говорим о здравомыслящих людях, которые при любой возможности пытаются отложить хоть какую-то денежную сумму.

В наше время все имеет свою стоимость, и движимое и недвижимое имущество. В случае если в стране наблюдается высокая инфляция, любой здравомыслящий человек попытается превратить свои накопления в реальные активы, или покупку мебели, авто или квартиры. Люди стараются покупать все, что угодно, так как уже через год деньги могут очень сильно обесцениться.

Если в стране вместе с инфляцией наблюдается напряженная политическая обстановка, то люди начинают приобретать доллары/евро, которые они предпочитают хранить дома, а не в банках.

Это были самые неблагоприятные варианты развития ситуации, но суть, надеюсь, стала понятной – цены оказывают влияние на граждан, следовательно инфляцию можно применять во благо, то есть для регулировки экономики государства.

Естественная инфляция, которая не превышает 5 процентов, благоприятно отражается на экономике. Давайте рассмотрим возможные действия вкладчиков в данной ситуации:

Инфляция приводит к тому, что инвесторы считают нецелесообразным накапливать денежные средства и пытаются найти новые методы капиталовложения.
В связи с тем, что в экономика государства не страдает, вкладчики инвестируют средства не только в самые надежные актив, но и в акции/облигации, которые приносят больше прибыли, чем убытки от инфляции.
В результате притока денежный средств в кредитно-финансовую сферу, предприятия привлекают капиталы для собственного развития.
Это приводит к росту новых рабочих мест и сокращению безработицы.
Увеличиваются налоговые сборы.
Правительство получает возможность больше тратить на медицинскую и образовательную сферу.
Возрастает размер пенсии и так далее.

Ведущие корпорации в это время привлекают денежные средства для своего расширения – осваивают новые рынки, покупают новое оборудование, улучшают технологии производства и так далее. Это также способствует росту поступлений в государственную казну, что благоприятно отражается на экономике страны.

На предыдущей картинке вы можете увидеть график ВВП стран Еврозоны, а также график инфляции

Обратите внимание на то, что график ВВП неплохо вырос в момент, когда наблюдалась естественная инфляция, что лишний раз подтверждает описанную выше теорию

Обратите внимание на то, что как только потребительские цены перестали расти, график ВВП резко упал, а в момент снижения цен, ВВП упал до минимума. Дефляция представляет собой снижение стоимости потребительских товаров, что приводит к росту платежеспособности нацвалюты

Давайте опишем, что происходит при дефляции:

Дефляция представляет собой снижение стоимости потребительских товаров, что приводит к росту платежеспособности нацвалюты. Давайте опишем, что происходит при дефляции:

Цена товаров уменьшается, в результате чего человек может за те же деньги приобрести большее количество товаров.
В связи с тем, что цены постоянно снижаются, люди не торопятся совершать покупки, выжидая лучшей цены.
Такие действия потребителей приводят с сокращению спроса на товары, что неблагоприятно отражается на деятельности предприятий.
Сокращаются инвестиции на финансовый рынок, так как банковская сфера не в состоянии предоставить конкурентные ставки. При таком положении дел незачем гнаться за процентами, так как деньги сами по себе дорожают.
Сокращаются налоговые поступления, начинаются увольнения, появляются проблемы с выплатами пенсий и так далее.
Все это приводит к падению ВВП, из-за чего начинается рецессия.

Итак, если инфляция вредна только тогда, когда деньги дешевеют очень быстро, то дефляция оказывает вред в любом ее проявлении. При этом, побороть дефляцию значительно проще, и для этого существует множество способов.

Это был разбор инфляции и дефляции с экономической точки зрения. В наше время эти факторы часто применяют в политических целях. Высокая инфляция часто является предметом спекуляций на выборах.

Понятие и сущность дефляции простыми словами

Из-за постоянного роста цен практически все знают, что такое инфляция. Однако с понятием дефляции (более редким явлением в экономике) чаще всего знакомы только экономисты, по крайней мере, в тех странах, где из года в год неуклонно растут цены. Дефляция, в отличие от инфляции, — это снижение стоимости товаров и услуг. Идет рост покупательской способности национальной валюты: на ту же сумму получается покупать товаров больше, чем раньше.

Это ведет к укреплению национальной валюты относительно иностранной: за единицу иностранной валюты дают меньше национальной валюты. Можно привести пример некоторых стран, для которых в разное время была характерна дефляция: Это Израиль в 2014-2016 гг. 0,2 до -1 %), Греция в 2014 и 2016 гг. 1,3до -1,6 %), Испания в 2016 г.

Основная причина дефляции кроется в нарушении равновесия между спросом со стороны покупателей и предложением со стороны предприятий: предложение начинает значительно превышать спрос. В развитых странах это может происходить из-за роста производительности труда, когда при снижении трудовых затрат производится значительно больше количество товаров. К дефляции может привести жесткая экономия (снижение государственных расходов).

Из-за этого происходит падение реальных доходов у людей, снижение покупательской способности и невозможность производителей получать дополнительную прибыль при увеличении цен на продукцию. Дефляция возникает и при запланированном снижении денежной массы, чтобы побороть инфляцию. Нехватка денежной массы увеличивает стоимость денег, предприятия остаются без кредитов для развития бизнеса.

Поэтому они снижают цены, чтобы хоть как-то осуществить стимулирование продаж. При снижении процентных ставок по кредитам деньги дешевеют, предприятия активно кредитуются и развивают бизнес. Как итог – перенасыщенность рынка товарами и высокая конкуренция, из-за которой продавцы снижают цены.

Дефляция как простое снижение цен может рассматриваться потребителями как несомненное благо, они могут больше покупать, чем раньше. Но не так все просто: в экономике начинает преобладать ожидание еще большего снижения цен, и денежные средства замораживаются в карманах покупателей и на счетах предпринимателей.

На складах скапливается нераспроданный товар, снижается выручка и прибыль многих предприятий. При снижении цен на продукцию некоторые предприятия разоряются, так как полученный доход не покрывает затраты. Чтобы сократить издержки, предприятия начинают увольнение работников, и идет увеличение безработных людей. Кроме того, работодатели сокращают зарплаты работникам.

При дефляции банкам невыгодно давать дешевые кредиты, поэтому растет их цена, то есть проценты за их пользование. Недостаток денег у предприятий приводит к невозможности их развития. Из этого можно сделать вывод, что дефляция связана с развитием предкризисного и кризисного состояния в национальной экономике.

Бороться с дефляцией можно только мягкой монетарной политикой через определенное снижение ставки рефинансирования для удешевления кредитов. При этом надо учитывать, на каком этапе развития находится экономика. При перегреве экономики этого делать не следует.

С сайта: http://infinance.biz/finansy/215-ponyatie-i-suschnost-deflyacii.html

Насколько обесценился капитал, если его хранили в долларах и евро

Доллар США и евро входят в список резервных валют мира. Они более стабильны по сравнению с российским рублем и большинством национальных валют стран с развивающейся экономикой.

В евро и долларах США государства берут займы и хранят золотовалютные запасы. В этих валютах хранят сбережения не только европейцы и американцы, но и население многих других стран мира.

Доллар США с 2000 по август 2021 года обесценился на 58,87%, а евро на 40,30% (помним, что рубль в этот период потерял 617,99%) . Значит, для покупки равнозначного набора товаров в 2000 году понадобится 100 долларов или 100 евро, а в 2021 — 158,87 доллара и 140,30 евро.

Среднегодовая инфляция евро за период с января 2000 года по август 2021 года составила 1,63% в год. По доллару США за этот же период — 2,23%.

Инфляция по доллару США за 2021 год спрогнозирована на уровне 5,7%, по евро — 1,40%. На период до 2025 года заложен прогноз по уровню инфляции 3% в год. Такой же прогноз дан и по евро. Накопленная инфляция за период с 2021 по 2025 год по доллару составит 12,55%.

Следует учитывать, что инвестиции в валютах развивающихся стран более рисковые и подвержены большей инфляции, однако они предполагают (но не гарантируют) значительно большую доходность. В развитых экономиках ниже инфляция, меньше рисков и ниже доходность. Если будете хранить накопления в разных валютах, вы диверсифицируете риски. Учитывайте прогнозируемую инфляцию, если инвестируете в доллары США или евро.

Кто и как влияет на инфляцию

На инфляцию в стране влияют органы государственной власти совместно с Центробанком.

Если инфляция замедляется

Центробанки печатают новые деньги и одновременно с этим снижают ключевую ставку. Когда ключевая ставка опускается, происходит стимулирование экономики. Центробанк выдает коммерческим банкам более дешевые займы, поэтому кредиты для производителей и населения тоже дешевеют. Одновременно с этим снижаются ставки по вкладам. Коммерческим банкам становится выгоднее брать деньги у Центробанка, чем у населения. Семьи начинают больше тратить, так как не видят смысла в накоплениях, это приводит к более быстрому обороту денег. Вырастает спрос на товары и, как следствие, на них повышаются цены.

Если инфляция разгоняется

Государство запускает противоположный сценарий. Излишнюю наличность изымают из оборота, и одновременно повышают ключевую ставку. Это приводит к удорожанию заемных денег на рынке межбанковского кредитования. Коммерческие банки повышают ставки по вкладам, чтобы привлечь более «дешевые» деньги у населения. Семьи начинают меньше тратить и открывают депозиты. Растут ставки по займам, что также приводит к сокращению рынка кредитования. Оборот денег в экономике снижается. Постепенно падает спрос на товары и цены на них.

Такую кредитно-денежную политику используют в РФ и многих других странах. Эту методику еще называют инфляционным таргетированием. В России ее применяют с 2014 года.

В США также вводят целевые ориентиры по инфляции, но при этом используют другую стратегию. Федеральная резервная система (Federal Reserve System) США с марта 2020 года для уменьшения последствий, связанных с пандемией COVID-19, проводит мягкую денежно-кредитную политику. Она заключается в том, что ФРС держит процентные ставки на минимальном уровне, а также увеличивает денежную массу, скупая долгосрочные облигации. Другими словами, такие действия называют — «печатный станок» или QE (Quantitative Easing, количественное смягчение). Политика ФРС приводит к росту фондового рынка. Однако слишком большой объем денег постепенно приводит к разгону инфляции и отмене стимулирующих мер.

Глава ФРС на последнем заседании 22 сентября 2021 года озвучил планы по остановке «печатного станка» к середине 2022 года. Но при этом сказал об очередном повышении планки по государственному долгу. Постепенное сокращение QE затормозит инфляцию, которая в США достигла рекордного уровня за последние 20 лет. Если не остановить «печатный станок» и продолжить повышать размер госдолга США, с большой вероятностью возникнет «пузырь» мирового масштаба: если он лопнет, разразится глобальный кризис.

Государственные органы власти могут влиять на инфляцию в стране и другими путями:

вести борьбу с монополиями;
вводить или отменять льготы и преференции;
снижать или увеличивать налоговую нагрузку.

Стимулирование на государственном уровне дает более долгосрочный эффект, чем любая другая политика.

Как измеряют официальную инфляцию?

Измерять инфляцию по одному товару или услуге неинформативно.

Скачать приказ Росстата об утверждении наборов потребительских товаров и услуг.

Поэтому в РФ государственная служба статистики подсчитывает изменение цен по потребительской корзине. В нее входит около пятисот товаров и услуг — от хлеба, мяса, одежды и бензина до расходов на ЖКХ, транспорт, отдых и лекарства. Статистики во всех регионах следят за ценами у производителей, на рынках и в магазинах, а потом выводят среднее значение по стране.

Понятно, что для покупки всей корзины не хватит тысячи или даже десяти тысяч рублей. Пример приведен, чтобы понять как действует служба государственной статистики РФ при подсчете инфляции.

Росстат регулярно пересматривает состав корзины, исходя из реального потребления семей. Некоторые товары исключают, а другие добавляют либо увеличивают коэффициент расходов на них.

К примеру, постепенно вырос процент расходов на бензин, в состав корзины включили расходы на смартфоны, которые 15 лет назад не учитывали. Доли одних товаров меняются значительно, другие могут оставаться неизменными долгие годы.

Группа товаров	2012 год	2021 год
Продукты питания	27,9%	29,4%
Одежда и обувь	10,5%	7,74%
ЖКХ	11,1%	11,4%
Предметы домашнего обихода и ухода за домом	6%	5,4%
Здравоохранение	3,4%	4,1%
Транспорт	13,7%	13,9%
Связь	3,4%	3%
Организация отдыха и культурных мероприятий	6,4%	6,5%
Образование	1,5%	1,1%
Гостиницы, кафе и рестораны	2,7%	2,8%
Другие товары и услуги	5,7%	6,9%

Росстат также подсчитывает изменение базового индекса потребительских цен, в который входит 83 товара и услуги. В эту группу включены только те категории, которые не зависят от сезонности потребления, такие как хлеб, мясо, коммунальные платежи, стоимость проезда в общественном транспорте. Этот набор используют для подсчета ежедневной инфляции.

В РФ подсчитывают еще и третью потребительскую корзину из 33 базовых продуктов питания. Ее применяют для определения прожиточного минимума.

Рецессия

Это не хотелось бы слышать об экономике своего государства, ведь рецессия — индикатор больших экономических проблем. Рецессия — период, который наблюдается за «бумом», определяющий постепенное снижение роста до 0%, а иногда и к отрицательному росту, в некоторых случаях приводя его на точку депрессии экономики. К сожалению, прививки от рецессии не существует — это явление наблюдается в экономике примерно раз в 10 лет, а выход из неё — постепенная и длительная работа, ведущая к фазе роста. Основное отличие от стагнации — фиксирование снижения объёмов производства. В то же время стагнация зачастую имеет более продолжительный характер, в отличие от рецессии, которая может наступить с кризисом, выйти из которого можно в течение более короткого промежутка времени.

Причины наступления дефляции

Если простым языком, то дефляция – это падение уровня цен. Для жителей страны процесс может показаться выгодным, ведь чековая лента после похода в магазин будет отражать значительно меньшую сумму.

Что касается экономики страны, то это явление негативно отражается на бюджете государства, что может вывести его в минусовое значение, так как может наступить полная остановка инфляции.

Причинами дефляции называют:

Производственный рост. Внедрение новшеств в производство помогает увеличить объемы продаж, после чего следует снижение стоимости на выпускаемый товар. После этого может произойти промышленная революция, которая обычно приводит к дефляционному положению в стране.
Ужесточенная политика экономики страны. Чтобы побороть инфляцию, власти страны принимают решение о сокращении общих объемах денег в обращении. Чтобы это осуществить используются несколько способов. А именно, повышают учетные ставки и нормы банковских резервов, увеличивают налоги, замораживают заработные платы гражданам, сокращают госрасходы, существенно ограничивают кредитные выдачи и увеличивают продажу ценных бумаг государственного типа.
Существенное падение спроса от потребителей товаров. Статистика показывает, что если граждане знают о том, что будет увеличена покупательская способность денег, то они автоматически начинают сокращать траты и откладывать сбережения. Такую ситуацию еще называют ликвидной ловушкой.
Уменьшение предложений по продаже национальной валюты страны. Этому способствует создание системы федерального резерва.

В этом видео просто и доходчиво объясняется, что такое дефляция

Причины инфляции и дефляции

Экономическая теория внимательно изучает причины инфляции и дефляции, так как их быстрые темпы могут привести к дестабилизации всей экономической системы. Вопрос сдерживания резкого изменения уровня цен остается одним из важнейших в государственной экономической политике. Специалисты выделяют следующие причины колебания цен:

Использование денежной эмиссии для покрытия растущих государственных расходов. Если денежная масса увеличивается сверх потребности товарного обращения, то происходит рост цен. Такая ситуация характерна для крупных кризисов и военных периодов.
Рост потребительского кредитования. Средства для выдачи ссудного капитала в этом случае выделяются из валюты, не имеющей обеспечения. Рост обязательств приводит к обесцениванию денег.
Монополизация рынка стимулирует злоупотребление полномочиями. Крупные предприятия способны влиять на изменение цен и объемов выпуска. Если происходит повышение стоимости энергоресурсов, то инфляция быстро распространяется на весь реальный сектор.
Сильные профсоюзы ограничивают регулирующую роль рынка, что мешает устанавливать справедливый уровень оплаты труда.
Дефицит товаров и услуг, вызванный сокращением производства. Даже при сохранении действующего уровня цен, происходит инфляция из-за дефицита.
Изменения в экономической политике государства через внесение корректировок в налогово-бюджетную и кредитно-денежную политику.

При очень высоких темпах роста цен может вернуться натуральный обмен или бартер. Дефляция проявляется под влиянием других факторов. Прежде всего, это рост спроса на деньги, как в наличной, так и в безналичной форме. Деньги могут дорожать при снижении объема денежных средств, росте производственного выпуска, если он не обеспечен спросом. Еще одной причиной может стать прямое вмешательство государства в вопросы регулирования денежной массы. Слишком быстрое ее изменение проявляется в дефляционных процессах. Вышеперечисленные причины могут вызывать дефляцию по отдельности или в совокупности.

Презентация на тему: » Тема: Инфляция и дефляция. Цель работы : подробно изучить такие экономические явления как инфляция и дефляция.» — Транскрипт:

Тема: Инфляция и дефляция

Цель работы : подробно изучить такие экономические явления как инфляция и дефляция

задачи: Изучить причины, которые вызывают инфляционный процесс. Последствия инфляции. Проанализировать уровень инфляции в экономике России с 2005 года Изучить информацию об инфляции и дефляции из различных источников Обобщить сведения об инфляции и дефляции..

Инфляция (от лат inflatio – вздутие) – «Переполнение каналов обращения денежной массы сверх потребностей товарооборота, что вызывает обесценивание денежной единицы и рост цен.

Дефляция – устойчивое снижение цен на товары, услуги и факторы производства; понятие противоположное инфляции. Причиной может быть шок со стороны совокупного спроса или предложения.

Причины инфляции: Денежные факторы инфляции: чрезмерная эмиссия наличных и безналичных денег, рост объемов банковского кредитования сверх потребностей в деньгах. Неденежные факторы связаны с неравномерным развитием отраслей народного хозяйства, удорожанием сырья и энергии из-за ухудшения условий их добычи, политическими потрясениями, войнами и т.д.

Виды инфляции: — Административная; -Галопирующая – при росте цен от 20 до 200 % в год, трудноуправляемая; — Гиперинфляция – более чем 200 % в год; — Импортируемая; -Умеренная –сопровождается ростом цен до 10 % в год; — Кредитная; — Ожидаемая; — Открытая; — Скрытая, или подавленная; -Мягкая (ползучая) – цены растут от 1–3 %

Статистика инфляции за последние 3 года: Инфляция в России по итогам 2007 года составила 11,9 % Инфляция в России по итогам 2006 года составила 9% По итогам 2005 года инфляция составила 10,9%. По данным статистики инфляция в России за последние 3 года в среднем выросла на 10,6 %.

Покупательная способность денег — способность денежной единицы быть обмененной на определенное количество товаров и услуг. Iпсд =__1___ Iц Где Iпсд – покупательная способность денег; Iц – индекс цен.

Измерение инфляции ИПЦ= Стоимость потребительской корзины в текущем году X 100% Стоимость потребительской корзины в базовом году Потребительская корзина – это набор из наиболее представительных товаров и услуг, удовлетворяющих основные потребности человека. Например, если мы хотим узнать, как изменились цены в экономике 2006 года по сравнению м, то 2006 год будет базисным, а 2007 год – текущим. Стоимость потребительской корзины в базисном 2006 году рассчитывается путем умножения цен каждого товара в данном году на их количество в базисном 2006 году. Р х Q P х Q … + P n 2007 х Q n 2006 х 100%, Р х Q P х Q … + P n 2006 х Q n 2006 ИПЦ =

Прожиточный минимум — необходимый минимальный денежный доход на одного человека, равный по величине стоимости минимальной потребительской корзины. Прожиточный минимум рассчитывается ежеквартально по республике и по регионам в среднем: на душу населения; по половозрастным группам населения

Экономические и социальные последствия инфляции -Снижение денежных доходов (реального дохода) -Снижение реальной стоимости сбережений -Перераспределение доходов между заемщиками и кредиторами. -Направление денежных средств населения на приобретение украшений и др. -Резкое снижение инвестиционной активности. -Открытая конфискация денежных средств государством вследствие увеличения налогов. -Неопределенность и снижение деловой активности субъектов рыночной экономики. -Рост безработицы — «Проедание» накопленных запасов и основного капитала -Разрушение социальных отношений.

Вывод Из всего сказанного можно сделать вывод: что инфляция в 8,5% или 10% не губительна для России и как–то плохо скажется на российской экономике. Российская инфляция в последние несколько лет в основном объяснялась внешними факторами — улучшением российских условий торговли. В последнее время ЦБ стал больше внимания уделять инфляции.

Резюме

Чаще всего под инфляцией подразумевают рост цен на товары и услуги.
Ценовую инфляцию в РФ считают по индексу потребительских цен. За 2020 год рост показателя составил 4,91%.
Личная инфляция отличается от среднестатистической. Она зависит от тех товаров, которые потребляет каждый конкретный человек. Товары дорожают с разной скоростью, поэтому эффективнее считать свою инфляцию. Однако официальные данные Росстата полезны для понимания, что происходит в стране.
Вы не сможете обогнать инфляцию, размещая деньги на банковском вкладе. Однако это самый безопасный способ снизить скорость обесценивания денег.
Для защиты вашего капитала и эффективной борьбы с инфляцией сочетайте разные способы инвестирования. Поделите капитал на несколько частей и вкладывайте деньги в инструменты с разной доходностью.

Инфляция не является злом. Динамичное развитие страны без нее невозможно. Об этом свидетельствует пример Японии, которая больше 25 лет борется с дефляцией. Уровень инфляции не зависит от желания или потребностей каждого отдельного человека или семьи.

Задача государства — стимулировать развитие экономики. Желание граждан — сократить скорость обесценивания своих доходов и накоплений. Наилучший вариант — принять это явление как данность и пользоваться всеми доступными методами защиты от инфляции.

Почему у каждого «своя» инфляция, и как ее посчитать

Официальная и личная инфляция редко совпадают. Среднестатистический россиянин в подсчетах Росстата — это абстрактный персонаж. А у каждого реального человека уникальная потребительская корзина. Она может незначительно или радикально отличаться от статистической. К примеру, у семей с низкими доходами больше половины средств может уходить на продукты питания, а по данным Росстата у среднестатистической семьи на это расходуется меньше 40%.

Кроме того, цены и состав потребительской корзины зависят от региона проживания. В одних областях сезонные продукты дешевеют сильнее, а в других колебания в течение года почти незаметны.

Государству не обойтись без среднестатистических показателей. Без них невозможно понять, растут цены в стране или падают.

Чтобы понять, насколько данные по инфляции Росстата отличаются от вашей личной инфляции, определите базовую потребительскую корзину для собственной семьи. После вычислений вы сможете пользоваться своим коэффициентом.

Узнать свою личную инфляцию можно с помощью , но вы можете самостоятельно высчитать коэффициент по формуле.

Пример расчета личной инфляции:

Затраты на семейную потребительскую корзину в 2020 году составили 270 тысяч рублей, а в 2019 году — 250 тысяч. Значит, личная инфляция: (270 000 / 250 000 — 1) * 100% = 8%. В РФ официально зафиксирован уровень инфляции 4,91%.

Подсчет индивидуальной инфляции поможет при составлении личного финансового плана и постановке целей. Свой коэффициент можно использовать для прогноза или корректировки среднестатистического показателя. Процент личной инфляции поможет посчитать, на сколько увеличить объем или доходность капитала, чтобы итоговой суммы хватило для реализации финансовой цели.

Официальные данные Росстата тоже пригодятся. Их найти намного проще, чем проводить персональные расчеты. Кроме того, коэффициент статистической инфляции позволит сориентироваться в динамике цен и выстроить стратегию собственного поведения.

Так, если официальная инфляция замедляется, а вы планируете взять ипотеку, лучше подождать снижения ключевой ставки Центробанка и как следствие процентных ставок банков. То же самое относится к вкладам. При спрогнозированной низкой инфляции банки не станут повышать ставки по депозитам. Поэтому возможно придется искать другие способы сбережения, хотя они могут быть для вас слишком рискованными. Помните, что вклад хотя бы частично защитит деньги от обесценения, по сравнению с хранением налички под подушкой.

Что приводит к инфляции?

Инфляция напрямую связана с количеством денег в экономике и их доступностью. Валюта обесценивается быстрее, если денег становится больше. Это монетарный фактор, и связан он с несколькими причинами:

снижение ставок по кредитам;
уменьшение налоговых ставок;
падение объемов производства;
рост бюджетных расходов;
увеличение размера заработных плат;
дополнительная эмиссия необеспеченных денег — запуск «печатного» станка;
падение котировок национальной валюты на международном рынке.

На рост инфляции влияют и немонетарные факторы:

погодные условия, от которых зависит урожай;
рост спроса на определенный товар или группу товаров, для производства которого нет достаточных мощностей;
падение предложения, к примеру, из-за неурожая, санкций, пошлин или акцизов;
жесткая конкуренция, которая вынуждает бизнесменов снижать цены на товары в борьбе за клиентов;
повышение тарифов компаний-монополистов на энергоресурсы, стоимость которых заложена в цену любого товара;
другие социально-демографические факторы.

Влияют и инфляционные ожидания. Население и бизнес, опасаясь резкого роста цен, могут спровоцировать ажиотажный спрос. В такие моменты товары и сырье закупают впрок. Это действительно приводит к подъему цен, так как производители и поставщики заранее стараются компенсировать издержки, которые связаны с ростом инфляции.

Каждый участник рынка на основе собственных инфляционных ожиданий принимает решения о потреблении, сбережении и инвестировании. От них зависят также процентные ставки, заработные платы и цены. На ожидания экономических агентов и населения по уровню инфляции прямо и косвенно влияет Центробанк через информационную политику.

Как можно извлечь выгоду из инфляции и дефляции?

Инфляция лучше, если:

у Вас имеются невыплаченные кредиты или другие значительные долги – они обесценятся.
Вы нуждаетесь в кредите – при доступности для банков государственных кредитов они также будут доступнее, процентные ставки по таким кредитам будут падать по отношению к росту цен.

Дефляция лучше, если:

у Вас нет долгов по кредитам или других невыплаченных займов – при дефляции зарплата также будет снижаться, а вот выплаты банку останутся на прежнем уровне.
у Вас есть сбережения в национальной валюте – их реальная стоимость растет.

Другие статьи мастер-класса «Будь трейдером!»

Программа количественного смягчения — QE
Процентные ставки: безрисковый доход
Кредитный рейтинг: а у вас что-то упало…
Это страшное слово «дефолт»